私募基金专业投资者认定

私募基金专业投资者认定

我在证券以及私募公司工作多年，私募这个领域比较清楚，我来说道说道。私募基金其实你看定义就知道，它只能面向特定合格投资者募资，参与私募基金的投资人必须满足合格投资者要求，除几类特殊的合格投资人之外，其它合格投资人单笔投资必须大于或等于100万。

私募基金相关的基本概念

私募基金是面向特定合格投资者发行基金份额，募集资金而设立的基金，也即私募基金只能面向特定对象发行募集，不能公开发行，不能公开宣传，单个产品人数限制在200人以内。

合格投资者条件

在上面有关私募基金的定义中涉及的合格投资者，按照《私募投资基金监督管理暂行办法》中的规定，投资于单只私募基金金额不低于100万，且满足如下条件的个人或者机构视为合格投资者：

如果是个人，需满足条件：个人家庭金融资产不低于500万，或者家庭金融净资产不低于300万元，或者最近三年个人年平均收入不低于50万元。需要注意的是，上面的条件是“或”，也即满足其中之一即可。

如果是单位，则净资产不低于1000 万元。

除了以上比较常见的两份合格投资者，社会保障基金、企业年金等养老基金，慈善基金等社会公益基金；依法设立并在基金业协会备案的投资计划；投资于所管理私募基金的私募基金管理人及其从业人员；中国证监会规定的其他投资者等几类特殊的投资者，自动认定为合格投资者。

私募基金的准入门槛是什么？

可以肯定的是，想参与私募基金，首先你必须是合格投资者，私募基金只能面向特定合格投资者募资，否则就涉及违规，会被监管部门处罚。但是，在满足合格投资者要求的前提下，是不是准入门槛都必须是100万，这个却未必，主要是因为有几类特殊合格投资者的存在。

现实中最常见的两类特殊投资人：一类是私募基金的从业人员，一类是私募基金的基金经理。为了让私募基金和投资人的利益高度一致，私募基金的监管者，鼓励私募基金从业人员和基金经理投资本自己发行的基金，以期望私募公司和投资人利益捆绑。所以现实中，基金公司的从业人员，私募基金的投资经理，都自动认定为合格投资人，他们跟投基金，提供社保证明，入职证明等资料，起点资金是不限制的，根本不需要满足100万的准入门槛，这点和常规的私募合格投资者有很大的差别。

综上所述，私募基金的参与人必须是合格投资者，一般情况下，单只私募基金参与的金额应该不低于100万元，但是，如果是基金公司从业者，私募基金的基金经理跟投等特殊情况，则参与门槛没有限制，只需要提供入职证明、社保证明等资料即可参与。

所谓私募基金，是指通过非公开方式，面向少数机构投资者募集资金而设立的基金。

由于私募基金的销售和赎回都是通过基金管理人与投资者私下协商来进行的，因此它又被称为向特定对象募集的基金。

私 募基金 合 格投资 者 是 指具 备 相应 风 险 识别能 力和 风 险 承 担能 力，投 资 于 单 只 私 募 基 金的 金额 不 低 于

1 00 万 元 且符合 下 列 相关标准 的 单位 和个人 ： （1）净 资产 不低于10 0 0 万元 的单位 ；（

2 ）个 人 金融资 产 不低 于

3 00 万元 或 者 最 近三 年 个人 年 均收入不低于5 0万 元 。

当 然 ，认 购私募 基金 一定 要 选 一 家 靠谱的 公司 ， 国 内 的 话 利得金 融 比 较 好 。

合格投资者应符合三个条件：具备相应风险识别能力和风险承担能力；投资于单只私募基金的金额不低于100万元；单位投资者净资产不低于1000万元，个人投资者金融资产不低于300万元或者最近三年个人年均收入不低于50万元。

合格投资者应符合三个条件：

1、具备相应风险识别能力和风险承担能力;

2、投资于单只私募基金的金额不低于100万元;

3、单位投资者净资产不低于1000万元，个人投资者金融资产不低于300万元或者最近三年个人年均收入不低于50万元。其中，金融资产包括银行存款、股票、债券、基金份额、资产管理计划、银行理财产品、信托计划、保险产品、期货权益等。下列四类投资者视为合格投资者：1、社会保障基金、企业年金等养老基金，慈善基金等社会公益基金；2、依法设立并在中国证券投资基金业协会备案的投资计划;3、投资于所管理私募基金的私募基金管理人及其从业人员;

4、中国证监会规定的其他投资者。私募股权基金的运作方式是股权投资，即通过增资扩股或股份转让的方式，获得非上市公司股份，并通过股份增值转让获利。股权投资的特点包括：1、股权投资的收益十分丰厚。与债权投资获得投入资本若干百分点的利息收益不同，股权投资以出资比例获取公司收益的分红，一旦被投资公司成功上市，私募股权投资基金的获利可能是几倍或几十倍。2、股权投资伴随着高风险。股权投资通常需要经历若干年的投资周期，而因为投资于发展期或成长期的企业，被投资企业的发展本身有很大风险，如果被投资企业最后以破产惨淡收场，私募股权基金也可能血本无归。3、股权投资可以提供全方位的增值服务。私募股权投资在向目标企业注入资本的时候，也注入了先进的管理经验和各种增值服务，这也是其吸引企业的关键因素。在满足企业融资需求的同时，私募股权投资基金能够帮助企业提升经营管理能力，拓展采购或销售渠道，融通企业与地方政府的关系，协调企业与行业内其他企业的关系。全方位的增值服务是私募股权投资基金的亮点和竞争力所在。

合格投资者是：指在证券退出市场时接受所发行证券让渡的人或公司。美国联邦政府颁布的《1933年证券法》中规定，任何发行人在退出市场时都必须在证券交易委员会注册，并将已发行证券转卖给合格投资者。可对私募公司进行投资的个人或机构。 (1) 可对私募公司进行投资的个人或机构。为保护投资者利益，美、加证券交易管理机构规定符合一定条件并可对市场进行判断的投资者才能对私人有限合作公司投资，同样这些公司只能向合格投资者募集资金。 (2) 指在证券退出市场时接受所发行证券让渡的人或公司。美国联邦政府颁布的《1933年证券法》中规定，任何发行人在退出市场时都必须在证券交易委员会注册，并将已发行证券转卖给合格投资者。

根据《私募投资基金监督管理暂行办法》，私募基金的合格投资者是指具备相应风险识别能力和风险承担能力，投资于单只私募基金的金额不低于100万元且符合下列相关标准的单位和个人：（一）净资产不低于1000万元的单位；（二）金融资产不低于300万元或者最近三年个人年均收入不低于50万元的个人。前款所称金融资产包括银行存款、股票、债券、基金份额、资产管理计划、银行理财产品、信托计划、保险产品、期货权益等。根据《私募投资基金监督管理暂行办法》第13条有关规定，下列投资者视为合格投资者：（一）社会保障基金、企业年金等养老基金，慈善基金等社会公益基金；（二）依法设立并在中国证券投资基金业协会备案的投资计划；（三）投资于所管理私募基金的私募基金管理人及其从业人员；（四）中国证监会规定的其他投资者。以合伙企业、契约等非法人形式，通过汇集多数投资者的资金直接或者间接投资于私募基金的，私募基金管理人或者私募基金销售机构应当穿透核查最终投资者是否为合格投资者，并合并计算投资者人数。但是，符合本条第（一）、（二）、（四）项规定的投资者投资私募基金的，不再穿透核查最终投资者是否为合格投资者和合并计算投资者人数。来源：www.amac.org.cn/xhdt/zxdt/390653.shtml

这个问题挺专业，喜欢了解私募行业的可以了解了解，因为私募还会是主要金融产品。

专注于金融知识普及，让知识深入人心，如果觉得回答的不错，欢迎点赞，评论，关注，回复

首先了解一下什么叫合格投资者。

合格投资者是私募基金投资的准入门槛，目前只有满足了合格投资者标准才能符合购买私募基金的要求。

看看合格投资者的条件：

合格投资者应符合三个条件：1.具备相应风险识别能力和风险承担能力;2.投资于单只私募基金的金额不低于100万元;3.单位投资者净资产不低于1000万元，个人投资者金融资产不低于300万元或者最近三年个人年均收入不低于50万元。其中，金融资产包括银行存款、股票、债券、基金份额、资产管理计划、银行理财产品、信托计划、保险产品、期货权益等。

下列四类投资者视为合格投资者：1.社会保障基金、企业年金等养老基金，慈善基金等社会公益基金;2.依法设立并在中国证券投资基金业协会备案的投资计划;3.投资于所管理私募基金的私募基金管理人及其从业人员;4.中国证监会规定的其他投资者。

那么按照标准一个个对照，首先是风险认知，他必须是了解私募基金是什么，应该需要承受哪种风险等。然后是投资门槛，这个门槛设定了产品的起点不能低于100万，否则属于分拆投资。然后是收入，这个收入以家庭为单位，满足标准或者家庭的资产量为标准，目的是要求客户有足够资产来满足风险承受能力，资产量和收入是财富标准，也是风险承受的底线。

这个资产如何体现呢？银行存单，理财产品确认书，私募基金确认书，公募基金份额清单，期货资产清单，保单（现金价值计算），信托资管等确认书等都可以作为标准，而股权则以股权登记证明为主，但需要提供估值。复印件留存即可。

满足合格投资者条件后，签署一个合格投资者确认书，确认资产和风险承受能力真实有效就可以了。

以上是律师为大家讲解的关于”私募基金专业投资者认定“的内容，希望可以帮助到各位小伙伴。